Vous recherchez un avis sur le Linxea Spirit PER ? Ce plan d’épargne retraite individuel (PERIN) se distingue par ses frais réduits sur les unités de compte, son univers de supports très large et une souscription en ligne.
Le contrat est assuré par Spirica, filiale à 100 % de Crédit Agricole Assurances. Il prend la forme d’un contrat d’assurance vie de groupe souscrit par l’Association Retraite Falguière, ce qui explique les 10 € de frais d’adhésion associatifs. Il donne accès à un fonds en euros, à des fonds actions et obligataires, des ETF, des actions en direct, du private equity et des supports immobiliers (SCPI, SCI, OPCI). Linxea annonce plus de 1 100 supports en 2026.
Mais un PER ne se choisit pas uniquement sur ses frais. Les modalités de gestion, le niveau de risque, les conditions de sortie, la fiscalité et la qualité des supports comptent autant.
Ce qui change pour tous les PER en 2026
Trois évolutions issues de la loi de finances pour 2026 (loi n° 2026-103 du 19 février 2026) et de la LFSS 2026 concernent tous les PER, quel que soit le contrat :
- Prélèvements sociaux : 17,2 % → 18,6 %. La CSG sur les revenus du capital passe de 9,2 % à 10,6 %. Le prélèvement forfaitaire unique applicable aux gains du PER atteint donc 31,4 % (12,8 % d’IR + 18,6 % de prélèvements sociaux) sur les sommes récupérées depuis le 1er janvier 2026, en capital comme en rente. L’administration a confirmé que tous les PER sont concernés, bancaires comme assurantiels.
- Fin de la déductibilité des versements à partir de 70 ans. Depuis le 1er janvier 2026, les versements volontaires effectués à compter du 70e anniversaire ne sont plus déductibles du revenu imposable. Les versements antérieurs conservent leur régime.
- Report des plafonds non utilisés : 3 ans → 5 ans. À partir des sommes versées en 2026, il est possible de mobiliser les plafonds non consommés des cinq années précédentes. La mutualisation du plafond entre conjoints est maintenue.
À noter : l’assurance vie a été expressément exclue de la hausse de CSG et conserve des prélèvements sociaux à 17,2 %. Il existe donc désormais un écart de 1,4 point entre les deux enveloppes à la sortie.
Notre avis sur le Linxea Spirit PER en résumé
Le Linxea Spirit PER peut convenir aux épargnants qui souhaitent préparer leur retraite avec un contrat en ligne, accessible et largement diversifié.
Ses principaux atouts :
- des frais de gestion de 0,50 % par an sur les unités de compte ;
- aucun frais sur versement ni sur arbitrage en ligne (hors supports spécifiques) ;
- un univers de supports particulièrement large (plus de 1 100 supports annoncés) ;
- un accès aux ETF, aux actions en direct, au private equity et à l’immobilier ;
- une gestion horizon retraite sans frais supplémentaires ;
- un fonds en euros accessible jusqu’à 100 % (dans la limite de 5 M€), qui a servi 3,08 % net de frais de gestion en 2025 ;
- 100 % des loyers des SCPI reversés à l’épargnant, alors que certains contrats n’en redistribuent que 85 % ;
- un assureur solide, Spirica (Crédit Agricole Assurances).
Ses principales limites : l’absence d’agence physique et d’accompagnement patrimonial dédié, la complexité d’une offre très abondante, des frais spécifiques sur certains supports, et des frais affichés jusqu’à 2 % par an sur le fonds en euros.
Notre verdict : le Linxea Spirit PER figure parmi les contrats les plus compétitifs pour les investisseurs autonomes qui recherchent des frais bas et une grande liberté d’allocation. Il mérite d’être comparé à d’autres PER, en particulier si vous privilégiez un conseil patrimonial personnalisé ou une architecture de gestion accompagnée.
Linxea Spirit PER : qui fait quoi ?
Linxea, un courtier en ligne
Linxea est un courtier spécialisé dans la distribution de contrats d’assurance vie et de plans d’épargne retraite. Son modèle repose sur une souscription en ligne, sans réseau d’agences. Cette organisation permet de réduire les frais de distribution ; en contrepartie, la relation client s’effectue à distance (espace personnel, téléphone, e-mail).
Spirica, l'assureur du contrat
Le Linxea Spirit PER est assuré par Spirica, compagnie d’assurance vie détenue à 100 % par Crédit Agricole Assurances, agréée et immatriculée auprès de l’ACPR. Spirica porte le contrat, le fonds en euros et les engagements prévus aux conditions générales.
Cette distinction est essentielle : la solidité financière dépend de l’assureur, tandis que Linxea intervient comme distributeur et intermédiaire.
Les frais du Linxea Spirit PER
| Type de frais | Linxea Spirit PER |
|---|---|
| Frais d’adhésion associatifs | 10 € |
| Frais sur versement | 0 % ⁽¹⁾ |
| Frais d’arbitrage en ligne | 0 % ⁽¹⁾ |
| Frais d’arbitrage au format papier | 2 gratuits par année civile, puis 15 € par opération |
| Frais de gestion des unités de compte | 0,50 % par an |
| Frais de gestion du fonds en euros | 2 % maximum par an |
| Frais supplémentaires — gestion horizon retraite | 0 % |
| Frais supplémentaires — gestion pilotée OTEA Capital | 0,20 % par an |
| Frais supplémentaires — gestion pilotée Yomoni | 0,70 % par an |
| Frais de transaction sur ETF | 0,06 % |
| Frais de transaction sur ETC | 0,10 % |
| Frais de transaction sur actions | dès 0,06 % (hors taxes locales éventuelles) |
| Transfert d’un PER détenu depuis moins de 5 ans | jusqu’à 1 % du capital transféré |
⁽¹⁾ Hors SCPI, SCI, ETF, FCPR et actions. D’autres frais peuvent s’appliquer, détaillés dans les conditions générales du contrat.
Les conditions tarifaires peuvent évoluer : vérifiez toujours la grille en vigueur et le document d’informations clés avant de souscrire.
Des frais compétitifs sur les unités de compte
Avec 0,50 % de frais de gestion annuels sur les unités de compte, le contrat se situe dans le haut du panier des PER distribués en ligne, là où la moyenne du marché se situe autour de 0,9 %.
Cet écart a un effet cumulatif significatif sur une longue durée. Il ne fait toutefois pas tout : les frais courants propres aux fonds, ETF, SCPI ou fonds de private equity s’ajoutent à ceux du contrat. Une unité de compte peu chargée mais mal adaptée au profil de risque ne constitue pas un bon choix d’investissement.
Fonds en euros : comprendre le « 2 % maximum »
Linxea affiche 2 % maximum de frais de gestion sur le fonds en euros. Trois précisions indispensables :
- il s’agit d’un plafond contractuel, non du prélèvement effectif : les analyses indépendantes portant sur le fonds Nouvelle Génération situent les frais réellement prélevés nettement en dessous de ce plafond ;
- les rendements publiés sont nets de frais de gestion : le 3,08 % servi en 2025 s’entend après prélèvement de ces frais (hors prélèvements fiscaux et sociaux) ;
- 2 % correspond à un niveau de frais, pas à un rendement. Le rendement du fonds en euros dépend des résultats de l’assureur et des conditions de marché, et varie d’une année sur l’autre.
Montant minimum
Le contrat est accessible à partir de 500 €, seuil ramené à 50 € en cas de transfert entrant ou de mise en place de versements programmés en gestion libre. Les versements libres complémentaires sont possibles dès 100 €, les versements programmés dès 50 € par mois ou 100 € par trimestre.
Quels supports d'investissement ?
Le Linxea Spirit PER propose plus de 1 100 supports (chiffre annoncé par le distributeur), répartis entre :
- un fonds en euros : PER Nouvelle Génération, accessible jusqu’à 100 % de l’épargne dans la limite de 5 millions d’euros ;
- des OPCVM actions, obligataires et diversifiés, dont une part significative de fonds labellisés ou classés Article 9 ;
- des ETF ;
- des actions en direct (titres vifs) ;
- des fonds de private equity (FCPR) ;
- des supports immobiliers : SCPI, SCI/SC et OPCI.
Cette diversité permet de construire une allocation cohérente avec son horizon et sa tolérance au risque. Elle implique aussi une responsabilité accrue : plus le choix est vaste, plus il faut comparer frais courants, niveau de risque (indicateur SRI), objectif de gestion et composition de chaque support.
Les ETF
Les ETF (ou trackers) répliquent la performance d’un indice actions ou obligataire, avec une approche généralement passive et des frais courants faibles. Le contrat applique 0,06 % de frais de transaction sur ces supports.
Les ETF ne garantissent pas le capital. Leur valeur peut progresser ou baisser en fonction des marchés, et ils peuvent exposer à un risque de change, de marché ou de liquidité.
Les SCPI et supports immobiliers
Le contrat donne accès à un large éventail de SCPI, SCI/SC et OPCI, avec un avantage notable : 100 % des loyers des SCPI sont reversés à l’épargnant, alors que de nombreux contrats n’en distribuent que 85 %.
Ces supports permettent une exposition indirecte à l’immobilier et peuvent générer des revenus potentiels, mais ni la valeur des parts ni les revenus ne sont garantis. Les millésimes 2024 et 2025 rappellent d’ailleurs la dispersion des performances : certaines SCPI ont servi plus de 6 % de distribution quand plusieurs OPCI et SCI ont affiché des performances négatives à deux chiffres.
Les SCPI comportent des frais spécifiques (souscription, gestion) et une liquidité qui peut être limitée : la revente n’est pas toujours immédiate et dépend des conditions de marché et de l’enveloppe disponible auprès de l’assureur.
Quelle performance attendre ?
Il n’existe pas de performance unique pour le Linxea Spirit PER. Le résultat dépend de trois facteurs : la répartition entre fonds en euros et unités de compte, les supports sélectionnés, et la durée de placement.
Quelques repères publiés par le distributeur pour 2025, nets de frais de gestion et hors prélèvements fiscaux et sociaux :
- fonds en euros PER Nouvelle Génération : +3,08 % ;
- gestion horizon retraite : de +1,35 % à +2,62 % selon le profil et la distance à la retraite ;
- gestion pilotée OTEA Capital : de +2,89 % (défensif) à +4,56 % (dynamique) ;
- gestion pilotée Yomoni : de +1,73 % (défensif) à +9,72 % (offensif).
Les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Les unités de compte présentent un risque de perte en capital : les mêmes mandats ont enregistré des reculs marqués en 2022 (jusqu’à −17 % pour les profils les plus offensifs).
Pour évaluer correctement le contrat, suivez séparément le rendement du fonds en euros, les frais du contrat, les frais propres aux supports, la performance nette de votre allocation et le niveau de risque accepté.
Gestion libre, horizon retraite ou gestion pilotée ?
La gestion libre
Vous choisissez vous-même les supports et la répartition. Ce mode convient aux investisseurs à l’aise avec les marchés financiers. Il offre une grande liberté mais exige un suivi régulier du portefeuille et de sa cohérence avec l’horizon de départ à la retraite.
La gestion horizon retraite
C’est le mode de gestion piloté par défaut prévu par la réglementation du PER : l’allocation est progressivement sécurisée à mesure que l’échéance approche, selon des grilles prédéfinies (défensive, équilibrée, dynamique) détaillées dans l’annexe financière du contrat.
Linxea n’applique aucun frais supplémentaire sur cette gestion. Elle facilite le pilotage, mais ne supprime pas le risque de perte en capital et ne garantit aucun niveau de performance.
Les gestions pilotées sous mandat
Deux options sont proposées :
- OTEA Capital : 5 profils en architecture ouverte, gestion active en OPCVM, +0,20 %/an. À noter, par souci de transparence : OTEA Capital appartient au même groupe que Linxea.
- Yomoni : mandat investi à 100 % en ETF et fonds indiciels, gestion automatisée, +0,70 %/an.
Avant de déléguer, vérifiez le niveau de risque du profil, la composition de l’allocation, la fréquence des arbitrages, les frais additionnels et les conditions de changement de profil.
Fiscalité du Linxea Spirit PER en 2026
Le contrat relève du régime fiscal commun à tous les PER individuels.
La déduction fiscale à l'entrée
Les versements volontaires sont déductibles du revenu imposable dans la limite du plafond annuel disponible. Pour les versements réalisés en 2026 par un salarié, ce plafond correspond au plus élevé des deux montants suivants :
- 10 % des revenus professionnels de 2025, nets de cotisations sociales et de frais professionnels, avec un maximum de 37 680 € (10 % de 8 PASS 2025) ;
- ou 4 710 € (10 % du PASS 2025).
Les travailleurs non salariés bénéficient d’un plafond majoré, sensiblement plus élevé.
Deux points nouveaux en 2026 :
- les plafonds non consommés peuvent désormais être mobilisés sur cinq années (contre trois auparavant) ;
- les versements effectués à partir de 70 ans ne sont plus déductibles.
L’économie d’impôt dépend de votre tranche marginale d’imposition : plus elle est élevée, plus la déduction est intéressante. Si vous êtes faiblement imposé, ou si vous anticipez des revenus stables à la retraite, comparez l’intérêt du PER avec celui d’une assurance vie.
La fiscalité à la sortie
À la retraite, l’épargne peut être récupérée en capital, en rente viagère, ou en combinant les deux. Le traitement fiscal dépend du choix opéré lors des versements :
- versements déduits : la fraction correspondant aux versements est imposée au barème progressif de l’impôt sur le revenu ; les gains supportent le prélèvement forfaitaire de 31,4 % (12,8 % d’IR + 18,6 % de prélèvements sociaux) pour les sommes perçues depuis le 1er janvier 2026 ;
- versements non déduits : la fraction correspondant aux versements n’est pas imposée à l’IR ; les gains relèvent du prélèvement forfaitaire.
Une simulation personnalisée est indispensable avant de choisir entre déduction immédiate et absence de déduction.
Le déblocage anticipé
L’épargne est en principe bloquée jusqu’à la retraite. La réglementation prévoit toutefois des cas de sortie anticipée : acquisition de la résidence principale, invalidité (du titulaire, de son conjoint ou de ses enfants), décès du conjoint ou partenaire de Pacs, surendettement, expiration des droits à l’assurance chômage, et cessation d’activité non salariée suite à une liquidation judiciaire.
Peut-on transférer un ancien PER vers Linxea Spirit ?
Oui. Le transfert d’un PER individuel vers un autre PER est possible. Les frais sont plafonnés à 1 % de l’épargne accumulée lorsque le plan est détenu depuis moins de cinq ans, et le transfert devient gratuit au-delà de cinq ans de détention (ou après l’échéance du plan). Ces frais sont prélevés par le contrat d’origine.
Les anciens dispositifs (PERP, Madelin, article 83, Perco) peuvent également être transférés vers un PER.
Avant de transférer, comparez : les frais de sortie de l’ancien contrat, les frais du nouveau PER, l’historique de rendement du fonds en euros, les supports disponibles, les garanties éventuelles, les conditions de sortie et de transmission.
Comment ouvrir un Linxea Spirit PER ?
La souscription se fait en ligne, en trois étapes principales : renseignement du profil (identité, situation patrimoniale, objectifs), transmission des justificatifs et signature électronique, puis premier versement. À noter que certaines opérations ultérieures (mise en place de versements programmés, rachat total) nécessitent encore l’envoi de documents complétés par e-mail.
Avant de valider, prenez le temps de consulter les conditions générales, le document d’informations clés et la liste détaillée des supports.
Avantages et limites
Points forts
- 0,50 % de frais de gestion sur les unités de compte ;
- aucun frais d’entrée, de dossier, de versement ni d’arbitrage en ligne (hors supports spécifiques) ;
- plus de 1 100 supports, dont ETF, actions en direct, private equity et immobilier ;
- gestion horizon retraite sans surcoût ;
- fonds en euros accessible à 100 %, 3,08 % net en 2025 ;
- 100 % des loyers de SCPI reversés ;
- assureur adossé à Crédit Agricole Assurances.
Points faibles
- relation client entièrement à distance, sans conseil patrimonial dédié ;
- une offre très abondante, difficile à arbitrer pour un épargnant débutant ;
- frais du fonds en euros affichés jusqu’à 2 % par an ;
- frais spécifiques sur SCPI, SCI, ETF, FCPR et actions ;
- unités de compte non garanties en capital ;
- supports immobiliers exposés à un risque de perte en capital et de liquidité ;
- conditions de sortie en rente (frais d’arrérages) à vérifier dans les conditions générales.
Linxea Spirit PER ou un autre PER ?
Le choix ne doit pas reposer uniquement sur les frais de gestion. Analysez également : les frais d’entrée et de versement, les frais d’arbitrage, les frais du fonds en euros et son historique de rendement, les frais des unités de compte, le nombre et la qualité des supports, l’accès aux ETF, les conditions et frais de gestion pilotée, les frais en cas de sortie en rente, la qualité de l’accompagnement et les modalités de sortie.
Sur le seul critère des frais de gestion des UC, plusieurs contrats en ligne se situent au même niveau (0,50 %).
Le Spirit PER se différencie surtout par la richesse de son univers d’investissement, private equity et immobilier en particulier. D’autres contrats affichent en revanche des frais plus bas sur le fonds en euros ou des conditions plus favorables en cas de sortie en rente. Une comparaison actualisée reste indispensable.
Notre avis final
Le Linxea Spirit PER est un contrat compétitif pour les épargnants autonomes qui recherchent une solution retraite en ligne, des frais réduits sur les unités de compte et une grande liberté d’allocation. Il conviendra particulièrement aux investisseurs à l’aise avec les ETF ou l’immobilier collectif, et aux contribuables fortement imposés qui souhaitent tirer parti de la déduction à l’entrée.
Il sera moins adapté à ceux qui recherchent un conseiller dédié, un accompagnement dans la durée ou une solution simple avec un nombre restreint de supports.
En conclusion, notre avis est favorable, sous réserve de bien comprendre les frais, les risques et la fiscalité, d’autant que 2026 modifie sensiblement les règles du jeu : prélèvements sociaux à 18,6 %, fin de la déductibilité après 70 ans, mais report des plafonds étendu à cinq ans.
Avertissement. Le PER est un produit d’épargne à long terme dont l’épargne est bloquée jusqu’à la retraite, hors cas de déblocage anticipé prévus par la loi. Les unités de compte présentent un risque de perte en capital et ne sont pas garanties par l’assureur. Les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Les revenus des supports immobiliers ne sont pas garantis et leur liquidité peut être limitée. La fiscalité dépend de la situation personnelle de chaque épargnant et de la réglementation en vigueur. Avant toute décision, consultez les documents contractuels et, si nécessaire, demandez conseil à un professionnel.
FAQ - Avis PER Linxea Spirit
Le Linxea Spirit PER est-il intéressant ?
Il compte parmi les PER les plus compétitifs du marché grâce à ses frais de gestion de 0,50 % sur les unités de compte, son univers de plus de 1 100 supports et sa gestion horizon retraite sans surcoût. Il doit néanmoins être comparé à d’autres PER selon votre profil, votre tranche d’imposition et vos objectifs.
Quels sont les frais du Linxea Spirit PER ?
0,50 % par an sur les unités de compte, 2 % maximum sur le fonds en euros, 0 % sur les versements et les arbitrages en ligne (hors SCPI, SCI, ETF, FCPR et actions), 10 € de frais associatifs à l’adhésion, 0,06 % de frais de transaction sur les ETF. La gestion pilotée sous mandat coûte 0,20 % (OTEA) à 0,70 % (Yomoni) par an.
Qui assure le Linxea Spirit PER ?
Spirica, filiale à 100 % de Crédit Agricole Assurances. Linxea intervient comme courtier et distributeur. Le contrat est souscrit par l’Association Retraite Falguière.
Peut-on investir en ETF avec le Linxea Spirit PER ?
Oui, le contrat propose des ETF actions et obligataires, avec 0,06 % de frais de transaction. Ces supports présentent un risque de perte en capital.
Le Linxea Spirit PER donne-t-il accès aux SCPI ?
Oui, ainsi qu’aux SCI/SC et aux OPCI. 100 % des loyers des SCPI sont reversés à l’épargnant. Ces supports comportent des frais spécifiques et un risque de liquidité.
Peut-on sortir du Linxea Spirit PER en capital ?
Oui, en capital (en une fois ou de façon fractionnée), en rente viagère ou en combinant les deux, sous réserve des règles fiscales applicables.
Quel est le montant minimum pour ouvrir le contrat ?
500 €, ou 50 € en cas de transfert entrant ou de mise en place de versements programmés en gestion libre.