Le PER Macif, anciennement associé à la marque Mutavie et au contrat Multi Horizon Retraite, est aujourd’hui présenté dans la documentation officielle sous le nom de Plan Épargne Retraite individuel. L’assureur s’appelle désormais Macif Vie, après le changement de nom de Mutavie intervenu le 1er avril 2026.
Ce PER permet d’épargner en vue de la retraite avec une sortie possible en capital, en rente ou en combinant les deux, selon la nature des versements et les règles applicables. Il propose une gestion Horizon Retraite et une gestion libre, avec un versement initial minimum de 150 €.
Ses principaux frais sont de 1 % sur les versements, 0,60 % par an sur le support en euros et 0,80 % par an sur les unités de compte. Une offre commerciale prévoit toutefois 0 % de frais sur le premier versement pour toute ouverture réalisée en 2026, sous conditions.
Comme pour tout PER, l’intérêt du contrat dépend notamment de la situation fiscale de l’épargnant, de son horizon de placement, de son besoin de liquidité et des supports choisis. Une comparaison avec d’autres PER reste donc indispensable avant toute souscription.
Mutavie et Macif : qui se cache derrière ce PER, notre avis
Macif Vie, l’assureur actuel des contrats d’épargne Macif
Mutavie a changé de nom le 1er avril 2026 pour devenir Macif Vie. Cette évolution concerne la dénomination de la société et n’a pas modifié les engagements contractuels des adhérents.
Macif Vie est la filiale d’épargne et d’assurance-vie du groupe Macif. Elle porte les contrats d’assurance, assure leur gestion et verse les prestations prévues au contrat. Les produits sont distribués par le réseau Macif ainsi que par certains partenaires.
Pour les contrats historiques, les documents contractuels peuvent encore mentionner Mutavie. Pour les nouvelles souscriptions et la documentation actuelle, il convient désormais d’utiliser le nom Macif Vie.
Le PER Multi Horizon Retraite en quelques mots
Il permet d’épargner sur le long
terme en vue de la retraite, avec des versements libres ou programmés, un choix entre plusieurs modes de gestion, et une sortie possible en rente, en capital ou sous une combinaison des deux selon les règles en vigueur au moment du dénouement. Il s’adresse aussi bien aux salariés qu’aux travailleurs indépendants souhaitant se créer un complément de revenu pour la retraite tout en bénéficiant d’un cadre fiscal avantageux.
PER Macif Multi Horizon Retraite avis : frais, gestion et fiscalité
Frais d'entrée, de gestion et versement minimum
Voici les principaux frais publiés par Macif Vie pour le Plan Épargne Retraite individuel. Les conditions applicables peuvent varier selon la date de souscription, le support choisi et les éventuelles offres commerciales en cours.
| Type de frais | Montant ou condition |
|---|---|
| Versement initial minimum | 150 € |
| Frais d’adhésion à l’association | 0 € |
| Frais sur versements | 1 % |
| Offre commerciale 2026 | 0 % sur le premier versement, sous conditions |
| Frais annuels de gestion du support en euros | 0,60 % |
| Frais annuels de gestion des unités de compte | 0,80 % |
| Arbitrage en gestion libre | 1 arbitrage gratuit par année civile, puis 0,50 % |
| Arbitrages automatiques de la gestion Horizon Retraite | 0 % |
| Frais de transfert sortant | 1 %, nuls après 5 ans ou à compter de l’échéance prévue au contrat |
| Frais sur les versements de rente | 1 % |
| Frais de gestion de la rente | 0,60 % appliqué à la provision mathématique |
| Frais de rachat | 0 %, hors cas particuliers prévus au contrat |
La structure tarifaire est lisible, mais le niveau de frais doit être apprécié dans son ensemble. Les 1 % de frais sur versements et les frais propres aux unités de compte peuvent peser sur la performance finale, en particulier pour un placement de long terme. La comparaison doit donc porter à la fois sur les frais du contrat, les frais des supports, les services proposés et la qualité de l’accompagnement.
Gestion pilotée à horizon ou gestion libre
- Avec la gestion pilotée à horizon retraite, l’épargne est répartie entre le support en euros et les unités de compte selon une orientation d’investissement, prudente, équilibrée ou dynamique, et l’horizon de départ à la retraite. À mesure que cette échéance approche, l’allocation est progressivement sécurisée.
- Avec la gestion libre, l’épargnant choisit lui-même la répartition de son épargne entre les supports disponibles. Ce mode de gestion suppose de suivre régulièrement son allocation et d’accepter les fluctuations des marchés financiers.
Avantages fiscaux du PER à l'entrée et à la sortie
Comme tout PER individuel, les versements sur le contrat Multi Horizon Retraite peuvent, sur option, être déduits du revenu imposable dans les limites de plafonds fixés chaque année par l’administration fiscale. Cet avantage est d’autant plus intéressant que la tranche marginale d’imposition de l’épargnant est élevée.
- lorsque les versements ont été déduits, la part de capital correspondant aux versements est soumise au barème progressif de l’impôt sur le revenu, sans prélèvements sociaux ;
- la part correspondant aux gains est soumise au prélèvement forfaitaire unique, composé de l’impôt sur le revenu et des prélèvements sociaux applicables ;
- lorsque les versements n’ont pas été déduits, la part correspondant aux versements est exonérée à la sortie en capital ; seuls les gains sont imposés ;
- en cas de sortie en rente, le régime fiscal dépend également du caractère déductible ou non déductible des versements.
Il est possible de renoncer à la déduction fiscale à l’entrée afin de bénéficier d’une fiscalité plus légère sur le capital à la sortie. Ce choix doit être étudié en fonction de la tranche marginale d’imposition actuelle et anticipée, de l’horizon de placement et du besoin de liquidité. Depuis 2026, les versements volontaires effectués après 70 ans ne sont plus déductibles du revenu imposable.
Performances du PER Multi Horizon Retraite avis : fonds euro et unités de compte
Rendement du fonds euro Multi Horizon Retraite
Le support en euros du PER Mutavie fonctionne comme celui des autres contrats du marché : il offre une garantie en capital et un rendement annuel qui varie selon les résultats de la gestion financière de l’assureur. Les frais de gestion annuels de 0,60 % prélevés sur ce support viennent directement réduire le rendement net servi à l’épargnant.
Performance et diversité des unités de compte
Ces supports n’offrent pas de garantie en capital, leur performance dépendant des marchés financiers. Il faut garder à l’esprit que les frais de gestion des fonds en unités de compte peuvent être significatifs.
- 1,65 % pour les fonds actions, dont 0,75 % de rétrocessions de commissions ;
- 1,97 % pour les fonds immobiliers, dont 0,41 % de rétrocessions ;
- 1,62 % pour les fonds diversifiés, dont 0,74 % de rétrocessions ;
- 2,00 % pour les fonds non cotés, dont 0,78 % de rétrocessions.
Ces frais s’ajoutent aux 0,80 % de frais de gestion propres au contrat et pèsent sur la performance nette finale.
PER Mutavie face à la concurrence : PER Crédit Mutuel avis et autres PER
PER Crédit Mutuel avis : taux, frais et simulation
Les deux établissements proposent des outils de simulation ou d’estimation retraite en ligne. Ces simulateurs fournissent des résultats indicatifs et ne remplacent pas une analyse personnalisée de la situation fiscale, patrimoniale et financière de l’épargnant.
Les autres solutions d’épargne à distinguer du PER Macif
Macif Épargne Vie avis : l'assurance vie multisupport
Avis sur l'assurance vie Millevie et le Livret Vie
Notre avis final : verdict et gestion de votre contrat Mutavie
Le PER Multi Horizon Retraite de Mutavie Macif est un contrat solide et bien structuré : frais d’adhésion nuls, frais sur versements et de gestion dans la moyenne du marché, versement d’entrée accessible dès 150 €, et un vrai choix entre gestion pilotée et gestion libre. Il s’adresse en priorité aux épargnants imposés qui souhaitent réduire leur revenu imposable tout en se constituant un complément de retraite sur le long terme. Les profils moins fiscalisés ou cherchant une disponibilité immédiate de leur épargne auront intérêt à comparer avec une assurance vie classique comme Macif Épargne Vie. Avant de signer, il reste conseillé de comparer les frais et les supports disponibles avec au moins un autre PER du marché, comme celui du Crédit Mutuel.
Mutavie mon compte : se connecter à mutavie.fr
PER Mutavie avis : Questions fréquentes
Est-ce qu'un PER vaut le coup ?
Un PER vaut surtout le coup pour les épargnants dont la tranche marginale d’imposition est élevée, car la déduction des versements du revenu imposable procure un avantage fiscal immédiat proportionnel à cette tranche. Il faut aussi avoir un horizon de placement long, puisque l’épargne est en principe bloquée jusqu’à la retraite, sauf cas de déblocage anticipé prévus par la loi. Pour un épargnant peu ou pas imposé, l’intérêt est plus limité et une assurance vie peut être une alternative plus souple.
Est-ce que ça vaut le coup d'avoir une assurance vie ?
L’assurance vie reste un outil d’épargne pertinent pour qui recherche de la souplesse, la disponibilité de son capital à tout moment et une fiscalité avantageuse sur les gains après huit ans de détention. Elle convient aussi bien à un objectif de constitution de capital qu’à une logique de transmission de patrimoine. Son intérêt dépend donc avant tout de l’objectif poursuivi : pour une épargne retraite avec avantage fiscal immédiat, le PER est souvent plus adapté ; pour une épargne disponible et transmissible, l’assurance vie garde un net avantage.
Quels sont les avis sur l'assurance vie Millevie ?
Quel est le taux d'intérêt actuel du PER Crédit Mutuel ?
Le taux du fonds en euros du PER Crédit Mutuel évolue chaque année et doit être consulté directement auprès de la banque ou via son simulateur en ligne, les taux des fonds en euros variant généralement d’un établissement à l’autre et d’une année sur l’autre selon les résultats de gestion.
Comment se connecter à mon compte sur mutavie.fr ?
Peut-on transférer un ancien PERP ou Madelin vers le PER Mutavie ?
- les frais de transfert éventuellement appliqués par l’ancien gestionnaire du PERP ou du contrat Madelin ;
- les conditions tarifaires du PER d’accueil. La documentation Macif Vie indique que les transferts entrants sont soumis aux frais sur versements.
